จีนนำเข้าทองคำ สูงสุดในรอบ 2 ปี

รายงานจากบลูมเบิร์ก ระบุว่า จีนมีการบริโภคทองคำสูงมาก ในช่วงที่ตลาดทองคำปรับตัวลดลงในเดือน ธ.ค. เป็นช่วงที่ราคาทองคำแกว่งตัวอยู่ในช่วง 1,060-1,080 เหรียญสหรัฐ โดยผลสำรวจพบว่าคนจีนซึ่งผู้ซื้อรายใหญ่มีกำลังซื้อสำคัญจากกลุ่มสตรีสูงอายุ ซึ่งมีการซื้อสะสมทองคำเข้ามาโดยตลอด

การบริโภคทองคำของจีนในเดือน ธ.ค.สูงขึ้นอย่างมากเมื่อเทียบกับเดือน พ.ย.โดยมีการนำเข้าเพิ่มขึ้นผ่านฮ่องกงจากระดับ 66.8 ตัน สู่ระดับ 111.3 ตัน หรือเพิ่มขึ้นกว่า 67% และนำเข้าเพิ่มขึ้นจากสวิตเซอร์แลนด์ เพิ่มขึ้นจาก 16.5 ตัน สู่ระดับ 59 ตัน หรือเพิ่มขึ้นกว่า 257% จึงนับว่าเป็นการเข้าซื้อที่มีนัยสำคัญที่เข้ามาช่วยพยุงราคาในช่วงที่ราคาทองคำปรับตัวลดลง

ขณะที่ตั้งแต่ต้นปีเป็นต้นมา ราคาทองคำเองได้รับอานิสงส์จากการที่จีนประกาศลดค่าเงินหยวน และภาคการเงินของตลาดหุ้นทั่วโลกมีความผันผวนผิดปกติในทิศทางขาลง ทำให้ทองคำกลับมาเป็นขาขึ้นอีกครั้งอย่างโดดเด่นตลอดช่วงเดือน ม.ค.ที่ผ่านมา ทำให้ภาพรวมราคาทองคำกลับมาเป็นขาขึ้นอย่างชัดเจนในระยะสั้น ขณะที่ปัจจัยทางด้านพื้นฐานโดยภาพรวมที่กดดันราคาทองคำในทิศทางขาลง เริ่มเบาบางลงเนื่องจากเฟดไม่ปรับขึ้นดอกเบี้ยในการประชุมเมื่อสัปดาห์ก่อน รวมทั้งตลาดเองยังคาดการณ์ว่าในปีนี้เฟดอาจไม่สามารถปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยได้ตามเป้าหมาย หรืออาจปรับขึ้นได้เพียง 2 ครั้งเท่านั้น สิ่งที่เกิดขึ้นสำคัญในสัปดาห์ที่ผ่านมา คือการที่ญี่ปุ่นประกาศปรับลดอัตราดอกเบี้ยเงินฝากลงเป็นติดลบ ซึ่งนับว่าเป็นครั้งแรกที่ญี่ปุ่นปรับลดอัตราดอกเบี้ย สู่ระดับติดลบ 0.1% หมายความว่าญี่ปุ่นเองก็ยังต้องการกระตุ้นเศรษฐกิจโดยรวมให้ดีขึ้น จากสภาพที่มีความไม่แน่นอนอย่างมากจากภาวะเศรษฐกิจของโลก

ราคาทองคำทางเทคนิค

ทางเทคนิคนั้นราคาทองคำยังคงปรับตัวสูงกว่าระดับ 1,100 เหรียญสหรัฐ ได้อย่างมั่นคง ทำให้วิเคราะห์ได้ว่าราคาทองคำในระยะสั้นเข้าสู่แนวโน้มขาขึ้น โดยที่ในเชิงเทคนิคมีแนวต้านที่สำคัญบริเวณ 1,128 เหรียญสหรัฐ และ 1,145 เหรียญสหรัฐ ตามลำดับ โดยที่แนวรับของทองคำปรับสูงขึ้นอยู่ที่ระดับ 1,105 เหรียญสหรัฐ และ 1,095 เหรียญสหรัฐ สำหรับทองคำของไทยนั้นได้รับแรงกดดันอย่างต่อเนื่องจากการแข็งค่าของค่าเงินบาท เนื่องจากมีเงินทุนไหลเข้าซื้อพันธบัตรระยะสั้นเป็นอย่างมาก ทำให้ทองคำไทยปรับตัวสูงขึ้นได้ไม่มากนัก และทรงตัวอยู่บริเวณ 18,750-18,950 บาท/บาททองคำ โดยทองคำไทยมีแนวต้านสำคัญที่ระดับ 19,000 บาท/บาททองคำ

กล่าวโดยสรุป กลยุทธ์การลงทุนควรใช้กลยุทธ์ตามทิศทางขาขึ้น ในลักษณะ Buy on Dip, Sell on Rally ซื้อเมื่อราคาอ่อนตัว และขายเมื่อราคาปรับตัวสูงขึ้น

การปรับพอร์ตการลงทุนเพื่อการทำกำไร

ทองคำดูจะเป็นสินทรัพย์ที่โดดเด่นเป็นอย่างมากในช่วงนี้ ที่ตลาดหุ้นยังมีความผันผวนและไม่แน่นอน ดังนั้นการเพิ่มพอร์ตการลงทุนใน Gold Futures จึงเป็นสิ่งหนึ่งที่ควรกระทำในระยะสั้น เนื่องจากสภาพตลาดทองคำเริ่มปรับเปลี่ยนมาเป็นขาขึ้น ดังนั้นการที่จะเรียนรู้การใช้ Margin และการหาจังหวะการ Leverage ในช่วงเวลาที่ถูกต้องจะช่วยให้นักลงทุนสามารถเพิ่มผลกำไรได้เป็นอย่างดี เนื่องจากราคาทองคำที่มีการแกว่งตัวอย่างมากในช่วงระยะสั้นๆ นี้  คาดว่าราคาทองคำน่าจะสามารถทรงตัวอยู่ในทิศทางขาขึ้นได้อีกระยะหนึ่งไม่น้อยกว่า 2 สัปดาห์ เนื่องจากแรงกดดันจากการขึ้นอัตราดอกเบี้ยได้หายไปจากตลาด โดยที่ผลการสำรวจจากคิทโก ระบุว่านักวิเคราะห์โดยส่วนใหญ่คาดการณ์ว่าราคาทองคำน่าจะปรับตัวสูงขึ้นได้ในสัปดาห์นี้ ทั้งนี้การที่นักลงทุนจะสามารถทำกำไรได้ดีต้องขึ้นอยู่กับความรู้ความเข้าใจในปัจจัยพื้นฐานรวมกับความรู้ความเข้าใจในปัจจัยทางเทคนิคประกอบคู่กัน ซึ่งจะเห็นได้ว่าปัจจัยทางเทคนิคเริ่มมีผลอย่างมากต่อการลงทุน โดยเป็นเครื่องมือสำคัญในการมองหาจังหวะและโอกาสในการเข้าซื้อหรือขาย ในวันนี้จะพูดถึงจุดในการขายออกของราคาทองคำโดยใช้เส้นค่าเฉลี่ยในการพิจารณา

โดยภาพรวมแล้ว หากเราเป็นนักลงทุนระยะสั้น เส้นค่าเฉลี่ยที่นักลงทุนน่าจะนิยมใช้กัน ได้แก่ เส้นค่าเฉลี่ย 5 วัน และ 15 วัน โดยที่จุดที่นับว่าน่าจะเป็นการขายออกสำหรับนักลงทุนระยะสั้นส่วนใหญ่อาจพิจารณาจากเส้นค่าเฉลี่ย 15 วันเป็นเกณฑ์ ทั้งนี้ก็ขึ้นอยู่กับว่านักลงทุนจะใช้ Time Frame ของการลงทุนที่ระดับใด ทั้งนี้ Time Frame ในการลงทุนนั้น หมายไปถึงระยะเวลาที่ใช้ในกราฟเพื่อดูความเร็วในการเข้าตัดสินใจ ซึ่งหากเป็นนักลงทุนระยะสั้นไม่เกิน 7 วัน Time Frame ที่ควรใช้ควรอยู่ในระดับประมาณ 15 นาที รวบไปกับ 1 ชั่วโมง

ดังนั้นการที่จะหาจุดสมดุลของ Time Frame และเส้นค่าเฉลี่ยในช่วงต่างๆ จึงมีความสำคัญอย่างยิ่งสำหรับนักลงทุนในทองคำและในตลาดฟิวเจอร์ส เพราะโดยภาพรวมเมื่อเราต้องการที่จะเคลื่อนไหวเร็ว ก็ควรจะใช้กลยุทธ์ที่รวดเร็วตามสภาพของตลาดที่มีมา