วิธีการป้องกันการลงทุนจากความเสี่ยงทางการเมือง (จบ)

จุดประสงค์ของกลยุทธ์หรือยุทธวิธีการกระจายสินทรัพย์ (Tactical Asset Allocation TAA) เป็นการเบี่ยงเบนออกจากมาตรฐาน หมายถึงการเทหรือให้น้ำหนักการกระจายการลงทุนไปยังตลาดและกลุ่มสินทรัพย์ที่คาดว่าจะให้ผลตอบแทนที่ดีกว่าสินทรัพย์กลุ่มอื่นในพอร์ตลงทุน ขณะเดียวกันก็ลดการกระจายหรือให้น้ำหนักการลงทุนในสินทรัพย์ที่ให้ผลตอบแทนต่ำ ในการเลือกลงทุนในหุ้นนั้น กลยุทธ์ TAA เป็นที่รู้จักกันดีว่าจะใช้การจัดการลงทุนเชิงรุก หรือ Active Investment Management

โดยส่วนตัวแล้วผมคิดว่ากลยุทธ์ TAA เป็นเรื่องที่พูดง่ายกว่าทำ เพราะการที่จะเปลี่ยนกลยุทธ์การลงทุนนั้นมักมีแนวโน้มมาจากการใช้อารมณ์ความรู้สึกเป็นตัวตัดสิน ซึ่งหมายถึงความละโมบและความกลัวนั่นเอง หลักการที่ผมขอแนะนำ คือ การใช้ระยะเวลาในการลงทุน หรือ Time Horizon หากผมมีเวลาอีก 20 ปีในการลงทุน ผมก็สามารถที่จะมีความเสี่ยงมากขึ้นได้ ผมไม่แคร์ว่าจะสูญเงินในช่วงเวลาสั้นๆ เพราะผมยังมีเวลาลงทุนเหลืออีกมาก และหวังว่าผมจะล้างขาดทุนสร้างกำไรขึ้นมาได้เมื่อผมเกษียณอายุ แต่หากผมมีเวลาเหลือแค่ 2 ปีก่อนเกษียณ สถานการณ์ของผมคงแตกต่างออกไปอย่างสิ้นเชิง และผมคงไม่อยู่ในฐานะที่จะรับความเสี่ยงได้มากๆ หรอกครับ

การมีความเข้าใจอย่างแจ่มชัดในโปรไฟล์ของตัวเองเป็นสิ่งสำคัญที่จะช่วยตัดสินได้ว่าจะเลือกพอร์ตลงทุนแบบใดที่เหมาะกับตัวเอง

แต่คุณต้องไม่ลืมว่าเหรียญมี 2 ด้านเสมอ การที่จะทำให้ได้ผลตอบแทนระดับสูงคุณก็ต้องยอมรับความเสี่ยงในระดับที่สูงด้วย หมายความว่า พอร์ตของคุณจะมีความผันผวนอย่างมาก ยกตัวอย่างเช่น หากความผันผวนของราคาสินทรัพย์ในพอร์ตมีสูงมากกว่าระดับความเสี่ยงที่คุณสามารถรับได้ คุณอาจต้องขายสินทรัพย์ออกไปในยามที่ตลาดมีความผันผวน และคุณก็อาจจะไม่ได้ผลตอบแทนตามเป้าหมายที่ตั้งไว้เลย หากว่ายุทธศาสตร์ SAA เหมาะสมกับโปรไฟล์ของคุณ ความคาดหวังของคุณก็จะสอดคล้องกัน และเชื่อว่าคุณจะบรรลุเป้าหมายการลงทุนได้ในอนาคต

ผู้อ่านสามารถส่งคำถามเกี่ยวกับการเงินส่วนบุคคลให้ผมได้ที่ [email protected]