SET เคลื่อนไหวผันผวน จับตาโหวตเลือกนายกฯ 13 ก.ค.นี้
SET เคลื่อนไหวผันผวน จากปัจจัยสำคัญการโหวตเลือกนายกฯ ในวันที่ 13 ก.ค.นี้ กลยุทธ์การลงทุน “เน้นตั้งรับ และ Selective Buy” แนะนำ PTT และ CPALL
บริษัทหลักทรัพย์ อินโนเวสท์ เอกซ์ จำกัด (InnovestX) ประเมินว่า SET เคลื่อนไหวผันผวน โดยมีอิทธิพลจากปัจจัยการเมืองเป็นหลัก ด้วยปัจจัยสำคัญการโหวตเลือกนายกฯ ในวันที่ 13 ก.ค.นี้
ส่วนแนวโน้มราคามีจุดติดตามบริเวณ 1,479 จุด หากต่ำกว่าเป็นสัญญาณลบในภาพรวม โดยมีแนวรับ ถัดไปที่ 1,465 จุด ด้านกรอบบนถูกจำกัดบริเวณ 1,500 และ 1,520 จุด ตามลำดับ หากขึ้นทะลุผ่านได้ จะเป็นสัญญาณที่ดี
ทั้งนี้ ช่วงสั้นมอง SET มีโอกาสได้รับแรงกดดันจาก Beige Book ของเฟด ซึ่งคาดว่าจะมีแนวโน้มของกิจกรรมเศรษฐกิจสหรัฐที่ชะลอตัว อีกทั้งเงินเฟ้อของสหรัฐและอังกฤษที่ปรับตัวลง ค่อนข้างช้า ขณะที่ในประเทศอยู่ระหว่างติดตามความคืบหน้า ผลการโหวตนายกรัฐมนตรีของไทยในวันที่ 13 ก.ค.นี้ ดังนั้นกลยุทธ์ลงทุนจึงแนะนำให้ “เน้นตั้งรับ และ Selective Buy” ในธีมที่มีปัจจัยบวกเฉพาะตัว ดังนี้
1. หุ้นที่คาดผลการดำเนินงานไตรมาส 2/2566 จะยังเติบโตได้ดี YoY เลือก AOT BBL ADVANC MINT OSP BDMS BEM
2. หุ้นพื้นฐานดี ซึ่งคาดยังมีศักยภาพจ่ายเงินปันผลสูง โดยคาดให้ Div. Yield ปี 2566 มากกว่าปีละ 5% เลือก TISCO LH AP
3. นักลงทุนที่รับความเสี่ยงได้แนะนำซื้อเก็งกำไรหาก SET ปรับลงมาแถว 1,450 จุด สำหรับหุ้นที่คาดมีโอกาสฟื้นตัวหลังราคาปรับลงลึกจนซื้อขายด้วย PER และ PBV ต่ำกว่า ค่าเฉลี่ย -1SD เลือก CRC GULF SCGP
ขณะที่ช่วงสั้นแนะนำหลีกเลี่ยงการลงทุนสำหรับ 1) หุ้นกลุ่มอาหาร (TU CPF GFPT BTG) หลังมองมีโอกาสที่ตลาดจะปรับลดคาดการณ์กำไรลงหลังประกาศงบไตรมาส 2/2566 ซึ่งคาดภาพรวมอ่อนทั้ง YoY และ QoQ
2) หุ้นที่คาดได้รับผลกระทบจากปรากฎการณ์เอลนีโญ จากกำลังซื้อภาคเกษตรที่ลดลง ได้แก่ กลุ่มพาณิชย์(GLOBAL) กลุ่มสินเชื่อ (MTC SAWAD) กลุ่มยานยนต์ (SAT STANLY) กลุ่มเครื่องดื่ม (CBG มีต้นทุนน้ำตาลสูง) กลุ่มโรงไฟฟ้าพลังน้ำ (CKP) รวมถึงกลุ่มเกษตรและอาหาร (CPF GFPT)
3) หุ้นเทคโนโลยี (DELTA HANA KCE) จากความขัดแย้งระหว่างสหรัฐและจีน อีกท้ังผลการดำเนินงานไตรมาส 2/2566 ยังมีแนวโน้มฟื้นตัวช้า
สำหรับหุ้นแนะนำวันนี้ ได้แก่ PTT ราคาหุ้นผันผวนน้อยกว่าตลาด โดยครึ่งปีแรก ปรับขึ้น 1.5% YTD เทียบกับ SET -10% YTD แม้ตลาดย้งกังวลเศรษฐกิจโดยรวมจะส่งผลต่อการบริโภคน้ำมัน แต่การจ่ายเงินปันผลมีความสม่ำเสมอจากฐานะการเงินที่แข็งแกร่ง ทำให้คาดรักษาผลตอบแทนจากเงินปันผลที่ 6%
CPALL ไตรมาส 2/2566 คาดกำไรปกติจะเติบโต YoY โดยเกิดจากยอดขายที่ดีขึ้น ทั้งธุรกิจ CVS และ CPAXT แต่จะลดลง QoQ จากปัจจัยฤดูกาล ขณะที่ครึ่งปีหลัง กำไรจะดีขึ้น HoH จากค่าใช้จ่ายดอกเบี้ยจะลดลงหลังจากรีไฟแนนซ์หนี้ของ CPAXT เสร็จในช่วงปลายเดือน เม.ย.
