การลงทุนในทองคําตามแนวโน้มขาลง

ตลาดทองคำยังคงมีความผันผวนและมีเสน่ห์ในการลงทุนแบบระยะสั้น เนื่องจากความผันผวนที่เกิดขึ้นของกระแสข่าวที่เข้ามากระทบในทุกๆ รอบ 23 วัน ตรงนี้คงเป็นแรงดึงดูดให้นักลงทุนจากทั่วโลกหันมาสนใจการลงทุนในทองคำ รวมทั้งในเร็วๆ นี้ ประเทศสิงคโปร์ได้เน้นให้ความสำคัญกับตลาด Exchange โดยเริ่มเปิดตัวการซื้อขาย Gold Futures ในตลาด Singapore Exchange เอง การที่ตลาดทองคำซบเซาลงมาในช่วง 2 ปี จากการที่ราคาปรับตัวลดลง ทำให้นักลงทุนส่วนใหญ่คิดว่าไม่น่าสนใจ เนื่องจากเดิมทีนักลงทุนมักจะเป็นลักษณะการซื้อเก็บในระยะยาว และหวังผลในการขายเมื่อราคาปรับตัวสูงขึ้นเท่านั้น

แนวโน้มของความเปลี่ยนแปลงในทิศทางของราคาทองคำเป็นขาลง ซึ่งปรับตัวในระยะยาวมาแล้วกว่า 2 ปี ทำให้แนวคิดในเชิงของวิธีการลงทุนลักษณะซื้อก่อนขายทีหลัง เริ่มใช้ไม่ได้ผล การถือครองทองคำยาวนานก็ไม่ได้ผลตอบแทนในเชิงการปันผลใดๆ แต่อย่างไรก็ดีทองคำยังถือว่าเป็น Save Heaven สำหรับนักลงทุนอย่างต่อเนื่องเสมอมา ในที่นี่จะกล่าวถึงการเปลี่ยนแปลงที่นักลงทุนควรที่จะต้องปรับเปลี่ยนให้ได้คือ

1.การเปลี่ยนแนวโน้มจากขาขึ้นเป็นขาลงในระยะยาว ทำให้นักลงทุนจะต้องเปลี่ยนวิธีการคิดจากเดิม โดยปรับเปลี่ยนเป็นลักษณะการขายก่อนแล้วซื้อกลับภายหลัง โดยการขายก่อนจะช่วยให้นักลงทุนมีความได้เปรียบ เมื่อตลาดเป็นขาลง การซื้อก่อน เราจะไม่รู้ว่าจะเป็นการซื้อถูกหรือซื้อแพง

2.จากความผันผวนที่เกิดขึ้นนักลงทุนที่นิยมถือยาวก็จะเป็นการเปลี่ยนแปลงเป็นระยะสั้นถึงสั้นมาก กล่าวคือ การลงทุนในระยะเวลาไม่เกิน 5 วัน และมีเวลาติดตามอย่างใกล้ชิด จะสร้างผลกำไรได้ในระยะสั้นอย่างรวดเร็ว ซึ่งก็นับว่าเหมาะกับอุปนิสัยของคนไทยในส่วนใหญ่ที่ชอบการเก็งกำไร แต่สิ่งที่อยากจะย้ำคือ ท่านต้องมีเวลาในการติดตามราคาอย่างใกล้ชิดตลอดเวลา 24 ชั่วโมง ได้ยิ่งดี เพราะการลงทุนในทองคำไม่ได้หยุดอยู่แค่เพียงประเทศไทย แต่สามารถเดินตามเข็มนาฬิกาไปทุกๆ ส่วนของโลกได้ จึงถือเป็นความอัศจรรย์ของทองคำที่ทุกภาคส่วนของโลกสามารถลงทุนได้และเข้าใจได้ตรงกัน

3.ความเข้าใจที่จะบริหารพอร์ตการลงทุนให้เหมาะสมกับสภาพตลาด ซึ่งในองค์ประกอบนี้จะประกอบด้วย 2 ส่วน คือ

3.1) การบริหารพอร์ต

3.2) การบริหารความเสี่ยงของการลงทุน

กล่าวโดยสรุป MTS Gold แม่ทองสุก ชี้ให้นักลงทุนไทยเห็นถึงสัญญาณความเปลี่ยนแปลงที่มีมาแล้วเกือบ 2 ปี นักลงทุนที่ดีจึงควรที่จะต้องติดตามและเปลี่ยนแปลงตนเองตามการเปลี่ยนแปลงของโลกและตลาดทองคำ ซึ่งถึงแม้จะเป็นขาลงแต่ก็ยังมีความน่าสนใจในการลงทุนและสามารถทำกำไรได้

วิเคราะห์ราคาทองคำทางเทคนิค

จะเห็นได้ว่าราคาทองคำมีความผันผวนอย่างมากและทะลุแนวต้านสำคัญ 1,300 เหรียญสหรัฐ ทำให้ทองคำไทยปรับตัวสูงขึ้น 150 บาท/ บาททองคำ จึงทำให้ทองคำแท่งกลับมายืนที่ระดับ 19,700 บาท/บาททองคำ อีกครั้งหนึ่ง ท่ามกลางความกังวลในความตึงเครียดของตะวันออกกลางที่มีทั้งอิสราเอล ยูเครน และอิรัก ซึ่งดูช่วงนี้จะเป็นช่วงของความไม่สงบบริเวณตะวันออกกลางอย่างต่อเนื่อง นักลงทุนส่วนหนึ่งเข้าซื้อทองคำ ทำให้ปิดตลาดสูงขึ้นในคืนวันศุกร์ที่ระดับ 1,307 เหรียญสหรัฐ

วิเคราะห์ราคาทองคำทางเทคนิคได้ว่า ราคาทองคำมีความผันผวนในระยะสั้น โดยที่มีแนวต้านสำคัญระดับ 1,310 เหรียญสหรัฐ และ 1,325 เหรียญสหรัฐ ตามลำดับ ขณะที่แนวรับอยู่ที่ระดับ 1,290 เหรียญสหรัฐ MTS Gold ยังคงวิเคราะห์ว่าในระยะสั้นเป็นเพียงผลกระทบจากภาวะสงครามเท่านั้น และมีโอกาสที่จะปรับตัวลดลงเช่นเดิม โดยจะมีการประชุม FOMC ในกลางสัปดาห์นี้ ซึ่งนักวิเคราะห์คาดว่าจะมีการปรับลดวงเงินเข้าซื้อพันธบัตรลงอีก 1 หมื่นล้านเหรียญสหรัฐ อย่างต่อเนื่อง และจะเป็นปัจจัยกดดันราคาทองคำ โดยที่แนวโน้มของทองคำในระยะกลางกับยาวจะเป็นแนวโน้มขาลง นักลงทุนจึงควรที่จะทำกำไรและปรับปรุงพอร์ตตนเองอยู่เสมอ