หุ้นกู้‘บีทีเอส’ 7พันล้านบาท ดอกกว่า2-3%

บีทีเอสออกหุ้นกู้ 7,000 ล้าน อายุ 3-12 ปี ขายนักลงทุนสถาบันและรายใหญ่ดอกเบี้ยคงที่ 2.24-3.78% ได้เรตติ้ง A

นายคง ชิ เคือง กรรมการบริหารและรองกรรมการผู้อำนวยการใหญ่ บริษัท บีทีเอส กรุ๊ป โฮลดิ้งส์ (BTS) แจ้งว่า วันที่ 26 ธ.ค. 2560 บริษัทได้ออกและเสนอขายหุ้นกู้ชนิดระบุชื่อผู้ถือ ไม่ด้อยสิทธิ ไม่มีประกัน และไม่มีผู้แทน ผู้ถือหุ้นกู้ ครั้งที่ 1/2560 มูลค่ารวมทั้งสิ้น 7,000 ล้านบาท โดยเสนอขายให้แก่ผู้ลงทุนสถาบันและผู้ลงทุนรายใหญ่

ทั้งนี้ หุ้นกู้ดังกล่าวแบ่งเป็นหุ้นกู้ชุดที่ 1 ครบกำหนดไถ่ถอนปี 2563 อายุ 3 ปี จำนวน 1.5 ล้านหน่วย คิดเป็นมูลค่า 1,500 ล้านบาท อัตราดอกเบี้ยคงที่ 2.24% ต่อปี

หุ้นกู้ชุดที่ 2 ครบกำหนดไถ่ถอนปี 2565 อายุ 5 ปี จำนวน 1.5 ล้านหน่วย คิดเป็นมูลค่า 1,500 ล้านบาท อัตราดอกเบี้ยคงที่ 2.64% ต่อปี

หุ้นกู้ชุดที่ 3 ครบกำหนดไถ่ถอนปี 2570 อายุ 10 ปี จำนวน 2 ล้านหน่วย คิดเป็นมูลค่า 2,000 ล้านบาท อัตราดอกเบี้ยคงที่ 3.65% ต่อปี

หุ้นกู้ชุดที่ 4 ครบกำหนด ไถ่ถอนปี 2572 อายุ 12 ปี จำนวน 2 ล้านหน่วย คิดเป็นมูลค่า 2,000 ล้านบาท อัตราดอกเบี้ยคงที่ 3.78% ต่อปี มูลค่าที่ตราไว้ต่อ หน่วย 1,000 บาท จ่ายดอกเบี้ย ทุก 6 เดือน ในวันที่ 26 มิ.ย. และวันที่ 26 ธ.ค.ของทุกปีตลอดอายุหุ้นกู้ โดยเริ่มชำระครั้งแรกในวันที่ 26 มิ.ย. 2561 และจะชำระดอกเบี้ยงวดสุดท้ายในวันครบกำหนดไถ่ถอนหุ้นกู้

อย่างไรก็ดี หุ้นกู้ทั้งหมด ได้รับการจัดอันดับความน่าเชื่อถือของหุ้นกู้ A /คงที่โดยบริษัท ทริสเรทติ้ง ณ วันที่ 8 ธ.ค. 2560 โดยมีผู้จัดการการจำหน่าย คือ ธนาคารกรุงเทพ และธนาคารฮ่องกงและ เซี่ยงไฮ้แบงกิ้ง คอร์ปอเรชั่น สาขากรุงเทพฯ และนายทะเบียนหุ้นกู้ คือ ธนาคารกรุงเทพ

นักวิเคราะห์บริษัทหลักทรัพย์ (บล.) เคจีไอ (ประเทศไทย) คาดว่ากำไร BTS จะโตตามจำนวนผู้โดยสารที่เพิ่มขึ้นในช่วงปี 2560-2561

ทั้งนี้ กำไรสุทธิของ BTS ในปี 2560 จะอยู่ที่ 2,360 ล้านบาท และเพิ่มเป็น 2,450 ล้านบาท ใน ปี 2561

บล.เคจีไอ (ประเทศไทย) คาดว่ากำไรจากธุรกิจหลักของ BTS จะโต 10.6% ในช่วงปี 2560-2562

ดังนั้น จึงแนะนำให้ซื้อหุ้น BTS โดยให้ราคาเป้าหมายที่ 10.60 บาท (54% จากรถไฟฟ้า 15% จากธุรกิจสื่อ 18% จากอสังหาริมทรัพย์ และอื่นๆ อีก 14%)