คาถาลงทุนในหุ้นแบบมืออาชีพ

เรื่อง กันย์ภาพ pixabay

หลายคนชอบพูดว่าการลงทุนมีความเสี่ยง แต่หากลงทุนแบบมีหลักการ ทำการบ้านและเลือกลงทุนในหุ้นที่มีปัจจัยพื้นฐานดีก็สามารถสร้างความมั่นคง จนสามารถทำให้ฝากชีวิตวัยเกษียณไว้ได้อย่างสบายใจ มีตัวอย่างผู้ที่ลงทุนแบบออมในหุ้นจนเกษียณได้อย่างมั่นคง เช่น ดร.นิเวศน์ เหมวชิรวรากร เขาเป็นนักลงทุนในหุ้นที่เน้นคุณค่ามีปัจจัยพื้นฐานดี ว่ากันว่าเขาเริ่มออมหุ้นด้วยเงินหลักหมื่นจนสามารถสร้างมูลค่าเติบโตเป็นพันล้านบาท เฉพาะได้ปันผลอย่างเดียวก็ปีละเป็นหลักร้อยล้านบาท เขามีสูตรสำเร็จเคล็ดลับอย่างไร

เวลาเราอยู่ในสถานการณ์ของการลงทุนซื้อขายหุ้น ความคิดและอารมณ์ อาจจะเกิดความสับสนได้ง่าย คาถาลงทุน จะช่วยป้องกันไม่ให้ผิดพลาดและเกิดความเสียหาย และถือเป็นเรื่องสำคัญสำหรับ Value Investor (VI ) ที่มุ่งมั่นในการลงทุนเพื่อความมั่นคงของชีวิต

1.การซื้อหุ้นคือการลงทุนทำธุรกิจ

นี่คือสิ่งที่จะต้องท่องไว้ในใจตลอดเวลา เวลาคิดที่จะซื้อหุ้นลงทุนจะต้องคิดเสมอว่าเราอยากเป็นเจ้าของธุรกิจนั้นหรือเปล่า และมันก็ไม่ต่างไปจากการที่เราคิดที่จะทำธุรกิจอื่นๆ เช่น การเข้าหุ้นเปิดร้านอาหารกับเพื่อนอย่าคิดว่าหุ้นเป็นสินค้าที่ซื้อมาขายไปเพื่อหวังกำไร ในระยะสั้นๆ ถ้าเราปฏิบัติตามคาถาข้อนี้ได้เราก็เป็น VI ไปแล้วครึ่งตัว

2.มีเหตุผลอย่าลำเอียง

การมีเหตุผลคือการพิจารณา ไตร่ตรองโดยอ้างอิงจากความรู้และข้อมูลที่มีหลักฐาน ที่ถูกต้องไม่ใช่คิดหรือรู้สึกเองเรามักจะมี แนวโน้มที่จะรักหุ้นหรือกิจการที่เข้าไปลงทุนมากกว่าปกติ จึงมักจะดูว่ากิจการของเราดีกว่าที่คนอื่นคิด อย่างไรก็ตาม เราคงไม่สามารถ ที่จะหลีกเลี่ยงความลำเอียงได้ทั้งหมด แต่ทุกครั้งที่คิดวิเคราะห์อะไรก็ตามท่องคาถาไว้ อย่าลำเอียง

3.อย่าเก็งกำไร

เวลาอยู่ในตลาดหุ้นมักจะพบหุ้นที่มีราคาหวือหวาตลอดเวลา ในบางครั้งอาจจะรู้สึก หรือมีลางสังหรณ์ว่า เราจะสามารถทำกำไรอย่างง่ายๆ ในหุ้นบางตัว เราคิดว่ารู้อะไร บางอย่างและน่าจะสามารถซื้อขายหุ้นบางตัวที่จะทำกำไรให้ได้งดงามในเวลาอันสั้น บางครั้งเราก็เคยได้กำไรบางครั้งก็พลาด แต่ทุกครั้ง ไม่ได้คิดอย่างละเอียดรอบคอบ เราเพียงแต่ คิดว่าโอกาสกำไรน่าจะสูง โอกาสขาดทุน น่าจะต่ำกว่า แต่บางทีเราก็อาจจะไม่รู้ว่าเวลากำไรเราได้กำไรน้อย แต่เวลาขาดทุนดันขาดทุนมากที่เราไม่รู้อาจจะเพราะว่ามันไม่เกิดบ่อย แต่เวลามันเกิดขึ้นมันทำให้เสียหายหนัก วิธีแก้ก็คืออย่าเก็งกำไร

4.อย่าตกใจ

การตกใจทำให้ขาดเหตุผลและตัดสินใจผิดพลาดเหตุการณ์ร้อยละ 90 มักมีผลกระทบต่อกิจการที่เราถือหุ้นอยู่น้อย เช่น เรื่องของ ซับไพรม์ ในสหรัฐทำให้ตลาดหุ้นไทยปั่นป่วน แต่จริงๆ แล้วมันเกี่ยวข้องกับการดำเนินการของบริษัทจดทะเบียนน้อยมาก แม้แต่วิกฤตการเมือง เช่น การปฏิวัติรัฐประหารก็มักมี ผลกระทบระยะยาวต่อหุ้นน้อยมาก ดังนั้นเรื่องอะไรที่ดูน่ากลัวมากและทำให้หุ้นตกรุนแรงเราต้องไม่ตกใจและเทขายหุ้น ในขณะที่ทุกคนกำลังสั่งขายรอดูและไตร่ตรองต่อไปซักสองสามวัน หลังจากนั้นค่อยตัดสินใจโอกาสเป็นไปได้สูงว่า ถ้าตัดสินใจขายก็จะขายได้ราคามากกว่าวันแรกแต่ส่วนใหญ่แล้วพอผ่านไปสองสามวันเราก็เลิกคิดที่จะขาย

5.ต้องเผื่อ Margin of Safety เสมอ

ก็คือทุกครั้งที่ลงทุนต้องคิดเสมอว่า ถ้าสิ่งที่เลวร้ายที่สุดเกิดขึ้นจะเป็นอย่างไร แน่นอนโอกาสที่สิ่งเลวร้ายที่สุดจะเกิดขึ้นนั้นมีน้อยมาก หลายคนอยากทำกำไรมากและเร็วและคิดว่าโอกาสสำเร็จมีสูง แต่ความเป็นจริงก็อาจจะไม่ใช่ก็ได้ สิ่งที่เลวร้ายที่สุดอาจจะไม่เกิด แต่สิ่งที่เลวร้ายพอประมาณก็เกิดขึ้นได้และมีโอกาสเกิดขึ้นมากกว่า พูดอย่างเปรียบเปรยอาจจะบอกว่าไม่ตายแต่ก็พิการ

เวลาลงทุนซื้อขายหุ้นต้องเผื่อว่าถ้าเกิดเหตุการณ์ที่เลวร้ายพอประมาณเราจะไม่ เสียหายมากเกินไป ต้องไม่พิการคาถา 5 ข้อนี้ เหมาะสำหรับ VI ที่รักความปลอดภัยและต้องการผลตอบแทนที่สมเหตุสมผล n