วิกฤตหนี้ลามสเปน ดอกฯบอนด์พุ่ง7%

วิกฤตหนี้อียูลามเข้าสเปนแล้ว หลังผลตอบแทนทะลุ 7% ส่อขอเงินช่วยรายต่อไป ด้านกรีซเดินหน้าถกตั้งรัฐบาลร่วมต่อเป็นวันที่ 2

ต้นทุนการกู้ยืมของรัฐบาลสเปนพุ่งขึ้นเป็นประวัติการณ์ทะลุระดับ 7% ซึ่งสูงสุดนับตั้งแต่ที่เริ่มมีการใช้สกุลเงินยูโรเมื่อปี 2542 ขณะที่ตลาดหุ้นยุโรปปิดตลาดร่วงลงเกือบ 3% ส่งสัญญาณให้เห็นว่า วิกฤตหนี้ยุโรปเริ่มลามมายังประเทศที่มีขนาดเศรษฐกิจใหญ่อันดับ 4 ของยูโรโซน เนื่องจากนักลงทุนยังวิตกเกี่ยวกับปัญหาภาคธนาคารของสเปน ซึ่งอาจบีบให้สเปนต้องเดินรอยตามกรีซ ด้วยการขอเงินช่วยเหลือฉุกเฉินอย่างเต็มรูปแบบในอนาคต

อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลอายุ 10 ปี ของสเปนดีดตัวขึ้นแตะ 7.14% จากระดับ 6.83% เมื่อวันที่ 15 มิ.ย. ซึ่งถือเป็นระดับที่อันตราย เพราะก่อนหน้านี้ กรีซ ไอร์แลนด์ และโปรตุเกส ล้วนต้องขอเงินช่วยจากนานาชาติไม่นานหลังอัตราผลตอบแทนพันธบัตรอายุ 10 ปี ทะลุระดับ 7%

ทั้งนี้ สเปนมีกำหนดเปิดประมูลพันธบัตรที่ครบกำหนดไถ่ถอนในปี 2557 2558 และ 2560 มูลค่าระหว่าง 2,000-3,000 ล้านเหรียญสหรัฐ อีกครั้งในวันที่ 21 มิ.ย. ซึ่งถือเป็นบททดสอบความเชื่อมั่นในศักยภาพการชำระหนี้ของสเปนครั้งสำคัญ หลังจากที่ก่อนหน้านี้ธนาคารกลางสเปนสามารถระดมทุนด้วยการขายพันธบัตรระยะสั้นเมื่อวันที่ 19 มิ.ย. ได้สูงเกินเป้าทั้งสิ้น 3,040 ล้านยูโร แต่ทว่าอัตราผลตอบแทนทะยานขึ้นแตะ 5.07% จาก 2.95%

ขณะเดียวกัน ความเคลื่อนไหวในกรีซส่อแววดีขึ้น หลังธนาคารกลางกรีซสามารถระดมทุนจากการขายพันธบัตรระยะสั้นครั้งแรกนับตั้งแต่ที่มีการเลือกตั้งครั้งสำคัญได้ทั้งสิ้น 1,300 ล้านเหรียญยูโร โดยที่อัตราผลตอบแทนปรับตัวลดลงอยู่ที่ 4.31% จากระดับ 4.34% ในการประมูลครั้งก่อน

ขณะที่การเจรจาหาแนวร่วมจัดตั้งรัฐบาลผสมของพรรคประชาธิปไตยใหม่ (เอ็นดี) ซึ่งเป็นพรรคที่ให้การสนับสนุนแผนรัดเข็มขัดของกรีซที่ชนะการเลือกตั้งทั่วไปเมื่อวันที่ 17 มิ.ย.ที่ผ่านมา ดำเนินเข้าสู่วันที่ 2 โดยทั่วโลกกำลังจับตามองการหารือครั้งนี้อย่างใกล้ชิดว่า พรรคเอ็นดีจะบรรลุข้อตกลงได้สำเร็จภายใน 3 วันหรือไม่ เนื่องจากภารกิจสำคัญของรัฐบาลกรีซชุดใหม่หลังจากนี้ คือ การเดินหน้าหารือกับนานาชาติ เพื่อผ่อนปรนเงื่อนไขเงินกู้ที่บังคับให้กรีซต้องเผชิญแผนรัดเข็มขัดอันเข้มงวด เพื่อแลกกับเงินช่วยเหลือ ซึ่งจะมีผลต่อกระบวนการฟื้นฟูเศรษฐกิจประเทศ หลังต้องเผชิญกับภาวะถดถอยเป็นเวลา 5 ปีติดต่อกัน

ก่อนหน้านี้ วันเดียวกันเจ้าหน้าที่สหภาพยุโรปกล่าวโดยไม่เปิดเผยนามว่า มีความเป็นไปได้สูงที่อาจมีการเจรจาแก้ไขเงื่อนไขเงินกู้ของกรีซในอนาคต โดยให้เหตุผลว่าสภาพเศรษฐกิจของกรีซที่กำลังอ่อนแออย่างหนัก ส่งผลให้เงื่อนไขเดิมกลายเป็นเงื่อนไขที่ไร้ประสิทธิภาพอย่างหลีกเลี่ยงไม่ได้

ขณะเดียวกัน ธนาคารกลางเยอรมนี ซึ่งเป็นผู้จัดการประมูล เปิดเผยว่า สามารถระดมทุนในกองทุนรักษาเสถียรภาพการเงินยุโรป (อีเอฟเอสเอฟ) ซึ่งเป็นกองทุนกู้หนี้วิกฤตยุโรปจากการขายพันธบัตรระยะสั้นได้ทั้งสิ้น 1,500 ล้านยูโร โดยที่อัตราผลตอบแทนปรับตัวลดลงอยู่ที่ 0.14% จาก 0.2% ในการประมูลครั้งก่อน ส่งสัญญาณให้เห็นว่า แม้ว่าตลาดพันธบัตรในประเทศต่างๆ ในยุโรปกำลังเผชิญกับภาวะต้นทุนกู้ยืมที่พุ่งสูงขึ้น แต่ทว่าความต้องการในพันธบัตรของกองทุนกู้หนี้ยังอยู่ในระดับดี