MRDIYT-TFG ติดโผดัชนี MSCI Small Cap-TOA หลุดรอบใหม่ มีผล 29 พ.ค.นี้

MSCI ประกาศรายชื่อหุ้นที่ถูกคัดเข้าและออก ในการคำนวณดัชนีฯ อย่างเป็นทางการ ซึ่งจะมีการปรับน้ำหนัก ณ ราคาปิดวันที่ 29 พ.ค.2569 

• MSCI Global Standard Indexes ไม่มีหุ้นไทยที่ถูกคัดเข้าและคัดออก 
• MSCI Small Cap Indexes มีหุ้นไทยที่ถูกคัดเข้า คือ บริษัท มิสเตอร์. ดี.ไอ.วาย. โฮลดิ้ง (ประเทศไทย) จำกัด (มหาชน) หรือ MRDIYT และ บริษัท ไทยฟู้ดส์ กรุ๊ป จำกัด (มหาชน) หรือ TFG 
• หุ้นไทยที่ถูกคัดออกจาก MSCI Global Small Cap  Indexes คือ บริษัท ทีโอเอ เพ้นท์ (ประเทศไทย) จำกัด (มหาชน) หรือ TOA

บล.อินโนเวสท์ เอกซ์ ระบุว่า จากสถิติการปรับหุ้นเข้า-ออกจาก MSCI Small Cap Indexes ในช่วง 3 ปีที่ผ่านมา พบว่า 

1.หุ้นที่ถูกนำเข้า MSCI Small Cap Indexes ณ วันประกาศ ราคาหุ้นจะเปิดโดดราว +0.3%DoD ก่อนจะปิดสิ้นวัน +2.2%DoD ขณะที่ ณ ราคาปิดของวันที่มีผลบังคับใช้ ราคาหุ้นจะปรับขึ้นเฉลี่ย +6.3% จากราคาปิดก่อนวันประกาศ หลังจากนั้น 1 สัปดาห์ราคาหุ้นจะปรับตัวลงเฉลี่ยราว -2.0% หรือเกิด Sell on fact

2.หุ้นที่ถูกนำออก MSCI Small Cap Indexes ณ วันประกาศราคาหุ้นจะเปิดลงราว -0.7%DoD ก่อนที่จะปิดสิ้นวันปรับลงราว -0.8%DoD ขณะที่ ณ ราคาปิดของวันที่มีผลบังคับใช้ ราคาหุ้นจะปรับลงเฉลี่ย -3.7% จากราคาปิดก่อนวันประกาศ หลังจากนั้น 1 สัปดาห์ ราคาหุ้นจะฟื้นตัวขึ้นเฉลี่ยราว +4.1% หรือเกิด Technical Rebound

กลยุทธ์การลงทุน ประเมินระยะสั้น (13-29 พ.ค.2569) หุ้นที่เกี่ยวข้องจากการปรับหุ้นเข้า-ออกจาก MSCI Small Cap Indexes มีโอกาสถูกขับเคลื่อนหรือกดดันจากการประกาศของ MSCI Index Rebalancing รอบ May 2026 ซึ่งจะมีผลบังคับใช้ ณ ราคาปิดของวันที่ 29 พ.ค. นี้ ดังนั้นกลยุทธ์ลงทุนจึงแนะนำ Tactical Play ดังนี้

1.หุ้นนำเข้าใหม่ (MRDIYT, TFG) แนะนำ “Trading Buy” เนื่องจากสถิติบ่งชี้ว่าจะมีแรงซื้อเก็งกำไรเข้าต่อเนื่องตั้งแต่วันประกาศผล (13 พ.ค.) จนถึงวันที่มีผลบังคับใช้จริง (29 พ.ค.) เพื่อดักแรงซื้อจาก Passive Fund ที่จำเป็นต้องเข้าซื้อหุ้นให้ได้ราคาใกล้เคียงกับดัชนีอ้างอิงมากที่สุด 

โดยแนะนำจุดขายทำกำไร (Take Profit) ที่ราคาปิด (ATC) ของวันที่ 29 พ.ค. ซึ่งเป็นช่วงที่มีสภาพคล่องสูงสุดจาก Passive Fund ขณะที่ให้ระวังแรงขายแบบ "Sell on Fact" หลังวันที่ 29 พ.ค. เป็นต้นไป เพราะแรงซื้อระยะสั้นจะหายไปทันทีหลังกองทุนปรับสมดุลพอร์ตเสร็จสิ้น

2.หุ้นถูกคัดออก (TOA) แนะนำ “Avoid & Wait for Bottom” เนื่องจากราคาหุ้นมักเผชิญแรงกดดันต่อเนื่องจากการปรับลดสัดส่วนของกองทุนต่างชาติ ซึ่งอาจส่งผลให้ราคาปรับตัวลงลึกกว่าปัจจัยพื้นฐานจนถึงช่วง ATC ของวันที่ 29 พ.ค.

ดังนั้นจึงแนะนำควรชะลอหรือหลีกเลี่ยงการเข้าซื้อถัวเฉลี่ยในช่วง 13-29 พ.ค.นี้ ขณะที่นักลงทุนที่รับความเสี่ยงได้สูงและมองหุ้นมีพื้นฐานแข็งแกร่ง แต่ราคาหุ้นปรับลงจากเกณฑ์ MSCI แนะนำให้รอจังหวะสะสมที่ราคาปิด (ATC) ของวันที่ 29 พ.ค. เพราะมีโอกาสสูงที่ราคาจะฟื้นตัวหรือเกิด Technical Rebound ในช่วงต้นเดือน มิ.ย.2569 หลังสิ้นสุดแรงขายจากกองทุน