SET แกว่งในกรอบ 1,540-1,555 จุด รอแถลงนโยบายรัฐบาลสัปดาห์หน้า
SET แกว่งในกรอบ 1,540-1,555 จุด รอแถลงนโยบายรัฐบาลสัปดาห์หน้า วันที่ 11-12 ก.ย.นี้ กลยุทธ์การลงทุน “Selective Buy” แนะนำ CPALL และ NYT
บริษัทหลักทรัพย์ อินโนเวสท์ เอกซ์ จำกัด (InnovestX) ประเมินว่า ปัจจัยภายนอก มี sentiment ลบ กลับมากังวลธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) จะคงดอกเบี้ยระดับสูงนานขึ้น ส่วนปัจจัยภายใน รอแถลงนโยบายรัฐบาลในสัปดาห์หน้าวันที่ 11-12 ก.ย. ทำให้คาด SET แกว่งในกรอบ 1,540-1,555 จุด อย่างไรก็ตาม ภาพรวมคาดว่ามี downside จำกัดบริเวณ 1,540-1,545 จุด และฟื้นตัวได้ โดยหากขึ้นทะลุผ่าน 1,555 จุด จะเป็นสัญญาณที่ดี
ทั้งนี้ มอง SET แกว่งตัวในกรอบ 1,550-1,600 จุด ระหว่างรอรัฐบาลใหม่แถลงนโยบายบริหารประเทศ ทั้งนี้ แม้ภาพรวมบรรยากาศลงทุนในตลาดหุ้นไทยจะไดรับ sentiment เชิงบวกจากสถานการณ์การเมืองที่ชัดเจนขึ้น และคาดจะเห็น Fund Flow เริ่มไหลกลับเข้าเก็งกำไรในตลาดหุ้นไทยอีกครั้ง
อย่างไรก็ตาม ความเสี่ยงด้านภาคบริการและการค้าของเศรษฐกิจจีนกิจที่ชะลอตัวลง รวมถึงภาวะเงินฝืด น่าจะยังเป็นแรงกดดัน SET ให้มี Upside จำกัด ดังนั้นกลยุทธ์ลงทุนจึงแนะนำให้ “Selective Buy” ในธีมที่มีปัจจัยเฉพาะตัวดังนี้
1) หุ้นที่เหมาะลงทุนระยะกลาง แนะนำ 8 หุ้นเด่น ใน 4 อุตสาหกรรม ซึ่งคาดครึ่งหลังปี 2566 กำไรจะเติบโต HOH และ YoY เลือก PTT BCP KCE HANA BDMS BCH AOT ERW
2) หุ้นเก็งกำไรที่คาดได้อานิสงส์จากมาตรกระตุ้นเศรษฐกิจของรัฐบาลใหม่ โดยราคาหุ้นยังปรับตัวขึ้นช้า เลือกมาตรการกระตุ้นกำลังชื้อ (CPALL CPAXT HTC CRC) มาตรการกระตุ้นการลงทุนโครงสร้างพื้นฐาน (GULF KTB) และเก็งกำไรมาตรการกระตุ้นภาคอสังหาฯ (LH)
3) หุ้นเก็งกำไรที่คาดได้อานิสงส์ Fund Flow ไหลกลับ เลือก KBANK CPN
ขณะที่ระยะกลางแนะนำระมัดระวังหุ้นที่คาดได้รับผลกระทบจากปรากฏการณ์เอลนิโญที่จะกระทบต่อกำลังซื้อภาคเกษตรลดลง ได้แก่ กลุ่มพาณิชย์ (GLOBAL) กลุ่มสินเชื่อ (MTC SAWAD) กลุ่มยานยนต์ (SAT STANLY) รวมถึงกลุ่มเกษตรและอาหาร (CPF GFPT)
สำหรับหุ้นแนะนำวันนี้ ได้แก่ CPALL ไตรมาส 3/2566 คาดกำไรจะเติบโต YoY จากยอดขายและมาร์จิ้นที่โตต่อเนื่องในธุรกิจ CVS รวมทั้งมีส่วนแบ่งกำไรจาก CPAXT ทีดีขึ้นจากดอกเบี้ยจ่ายที่ลดลงหลังรีไฟแนนช์เสร็จใน เม.ย. ขณะที่Valuation น่าสนใจ และยังไม่สะท้อนโมเมนตัมกำไรที่แข็งแกร่งต่อเนื่อง
NYT มองราคาหุ้นจะได้ Sentiment บวก หลังล่าสุดรัฐบาลใหม่มีแผนเดินหน้าแพคเกจอีวี 3.5 ซึ่งหนุนการลงทุน และศรีลังกาประกาศยกเลิกห้ามนำเข้ารถบรรทุกจากต่างประเทศ ซึ่งถือเป็นโอกาสดีต่อการขยายตลาดส่งออกรถยนต์ไทย ทั้งนี้ แนะนำชื้อในราคาไม่เกิน 4.10 บาท