เปิดไส้ในแบงก์กำไรดีเกินคาด

เปิดไส้ในผลประกอบการธนาคารพาณิชย์ ลดค่าใช้จ่าย/ขายทรัพย์สิน/สินเชื่อขยายตัว หนุนดีกว่าตลาดคาด จ่อขยับกำไร BBL

บริษัทหลักทรัพย์ เอเซีย พลัส (ASP) ออกบทวิเคราะห์ว่า ธนาคารขนาดใหญ่ 3 แห่ง คือ ธนาคารกรุงเทพ (BBL) ไทยพาณิชย์ (SCB) ธนาคารกรุงศรีอยุธยา (BAY) ประกาศผลดำเนินงานล้วนดีกว่าคาด ส่วนใหญ่เป็นการบริหารจัดการด้านต้นทุน โดยเฉพาะ SCB กำไรสุทธิ 11,111 ล้านบาท ดีกว่าที่ฝ่ายวิจัยคาดว่าจะมีกำไรสุทธิ 9,934 ล้านบาท มาจากค่าใช้จ่ายดำเนินงานที่ลดลงเพราะกระจายบางส่วนจากปี 2561 ไปในปี 2562 สวนทางกับรายได้ค่าธรรมเนียมที่ลดลง และรายได้สุทธิจากธุรกิจประกันภัยที่ต่ำกว่าคาด ขณะที่คุณภาพสินทรัพย์ยังต้องเฝ้าระวัง เนื่องจาก SCB ได้จัดชั้นลูกหนี้รายใหญ่รายหนึ่งเป็นสินเชื่อจัดชั้นกล่าวถึงเป็นพิเศษ (ค้างชำระ 30-90 วัน) มูลค่ากว่า 5,000 ล้านบาท จึงมีความเสี่ยงตกชั้นไปเป็น NPL แต่ไม่เห็นการตั้งสำรองฯ ในงวดนี้

ขณะที่ BAY กำไรสุทธิ 6,240 ล้านบาท เพิ่มขึ้น 0.9% จากไตรมาสก่อนหน้าดีกว่าที่คาดว่าจะมีกำไรสุทธิ 5,692 ล้านบาท มาจากค่าใช้จ่ายสำรองหนี้ลดลง ขณะที่ธุรกิจหลักเติบโตได้ดีจากรายได้ดอกเบี้ยรับสุทธิตามการเติบโตของสินเชื่อในทุกกลุ่มธุรกิจ ส่วน TMB กำไรสุทธิ 2,020 ล้านบาท ลดลง 11.1% ใกล้เคียงคาด เป็นผลจากค่าธรรมเนียมลดลงมากกว่าคาดเพราะขายกองทุนลดลง หากพิจารณาธุรกรรมการให้สินเชื่อพบว่าสินเชื่อเพิ่มขึ้น 1.3% ส่วนต่างดอกเบี้ยสุทธิ ดีขึ้นมาที่ 2.96% จาก 2.92% เพิ่มขึ้นจากลูกค้ารายกลางสินเชื่อรายใหญ่และรายย่อย แต่ในงวดนี้ได้มีการตัดหนี้สูญสินเชื่อที่มีปัญหา 4,600 ล้านบาท สะท้อนความกังวลอาจเป็นภาระในอนาคตจึงตัดสินใจตัดออกจากงบ

บล.หยวนต้า (ประเทศไทย) ระบุว่า หลังเข้าฟังการประชุมนักวิเคราะห์วันที่ 23 ก.ค.นี้ เตรียมปรับประมาณการกำไรของ BBL หลังครึ่งปีแรกกำไรออกมาดีมากจากรายได้ที่ไม่ใช่ดอกเบี้ยดีกว่าคาดนำโดยกำไรอัตราแลกเปลี่ยน กำไรจากเงินลงทุนและเงินปันผลรับ คาดว่าจะได้รับความชัดเจนต่อทิศทางรายได้ที่ไม่ใช่ดอกเบี้ย โดยเฉพาะกำไรจากเงินลงทุนแผนบริหารจัดการหนี้เสียแลการตั้งสำรองในช่วงครึ่งหลังของปี